Aandelen geven u gedeeltelijk eigendom van een bedrijf, terwijl obligaties een lening van u aan een bedrijf of overheid zijn. Het grootste verschil tussen hen is hoe ze winst genereren: aandelen moeten in waarde stijgen en later op de aandelenmarkt worden verkocht, terwijl de meeste obligaties in de loop van de tijd een vaste rente betalen.
Voors en tegens - Obligaties versus aandelen
Aandelen zijn gunstig voor beleggers met een hogere risicobereidheid. ... Obligaties zijn gunstiger voor beleggers die minder risico willen lopen, maar toch rendement willen ontvangen. Vastrentende beleggingen zijn veel minder volatiel dan aandelen, en ook veel minder risicovol.
Obligaties zijn doorgaans minder volatiel en minder risicovol dan aandelen, en kunnen, wanneer ze tot de vervaldatum worden aangehouden, een stabieler en consistenter rendement opleveren. De rentetarieven op obligaties zijn vaak hoger dan de spaartarieven bij banken, op cd's of op geldmarktrekeningen.
Aandelen bieden een mogelijkheid voor hogere langetermijnrendementen in vergelijking met obligaties, maar brengen een groter risico met zich mee. Obligaties zijn over het algemeen stabieler dan aandelen, maar hebben op lange termijn een lager rendement opgeleverd. ... Als u dit doet, kunt u de risico's beperken die u zou nemen door al uw geld in één enkele investering te steken.
Obligaties worden vaak aangeprezen als minder riskant dan aandelen - en voor het grootste deel zijn ze dat ook - maar dat betekent niet dat u geen geld kunt verliezen als u obligaties bezit. Obligatiekoersen dalen wanneer de rente stijgt, wanneer de emittent een negatieve kredietgebeurtenis meemaakt of wanneer de marktliquiditeit opdroogt.
Inflatierisico
Aangezien obligaties doorgaans geen buitengewoon hoog rendement opleveren, zijn ze bijzonder kwetsbaar wanneer de inflatie stijgt. Inflatie kan leiden tot hogere rentetarieven, wat negatief is voor obligatiekoersen. Inflation Linked Obligaties zijn gestructureerd om beleggers te beschermen tegen het risico van inflatie.
De nadelen van obligaties zijn onder meer stijgende rentetarieven, marktvolatiliteit en kredietrisico. Obligatiekoersen stijgen als de rente daalt en dalen als de rente stijgt. Uw obligatieportefeuille kan marktprijsverliezen lijden in een omgeving met stijgende rentetarieven.
Veel obligatiebeleggingen hebben tot dusverre in 2020 een aanzienlijke waarde gewonnen, en dat heeft degenen met evenwichtige portefeuilles met zowel aandelen als obligaties geholpen beter stand te houden dan ze anders zouden hebben gedaan. ... Obligaties staan bekend om hun veiligheid, maar ze kunnen nog steeds waarde verliezen.
Hoewel obligaties als veilige beleggingen worden beschouwd, hebben ze wel hun eigen risico's. Terwijl aandelen op beurzen worden verhandeld, worden obligaties over-the-counter verhandeld. Dit betekent dat u ze - vooral bedrijfsobligaties - moet kopen via een makelaar. Houd er rekening mee dat u mogelijk een premie moet betalen, afhankelijk van de makelaar die u kiest.
Het verplaatsen van 401 (k) -activa naar obligaties kan zinvol zijn als u dichter bij de pensioengerechtigde leeftijd bent of als u over het algemeen een meer conservatieve belegger bent. Maar dit kan u in de loop van de tijd mogelijk groei van uw portefeuille kosten.
U.S. Staatsobligaties zijn over het algemeen stabieler dan aandelen op korte termijn, maar dit lagere risico vertaalt zich doorgaans in lagere rendementen, zoals hierboven vermeld. ... Hogere kredietwaardigheid, lager risico, lager rendement. Hoogrentend (ook wel junkbonds genoemd). Lagere kredietwaardigheid, hoger risico, hoger rendement.
Voordelen van het verkopen van een combinatie van aandelen en obligaties zijn dat er een gediversifieerde portefeuille is en dat het risico wordt afgedekt. De nadelen van het verkopen van een combinatie van aandelen en obligaties zijn dat er hoge transactiekosten zijn verbonden aan het verkopen van beide.
Niemand heeft nog op dit artikel gereageerd.